近期，个人投资者的心在股市上下震荡间跌宕起伏。是中途撤退，还是继续留守？如何降低投资风险保持收益？有关理财师建议，对于具有一定风险承受力，并注重长期收益的客户，投连险是个不错的选择。

　　沾光股市 投连险沪上热销

　　2006年资本市场的回暖为与证券市场紧密相连的投连险带来了一股新鲜活力。国内投连险咸鱼大翻身，出现收益率

飘红的乐观态势，多家保险公司投连险产品的投资收益率远超分红险与万能险。

　　来自上海保险同业公会的最新数据显示，今年1至2月，上海投连险保费收入达到2.82亿元，同比增长较快，在三大投资型保险产品中的保费贡献度也呈大幅增长趋势。

　　数据显示，今年前两月，沪上平安人寿、友邦保险、金盛人寿、中意人寿、信诚人寿等几家保险公司的投连险保费业绩相当可观。其中，平安人寿上海分公司投连险保费收入超过1.5亿元，友邦保险上海分公司投连险保费收入也达到了5000多万元，金盛人寿和中意人寿上海分公司投连险保费收入均超过2000多万元。值得一提的是，上述公司中有两家保险公司今年前两月的投连险保费收入接近总保费的一半。

　　而专业经营投连险的瑞泰人寿的投连险账户回报率则达到了70%以上。“上海投连险市场呈现销售火爆之势，主要得益于去年以来股市的火爆。”据一家保险公司精算人员介绍，和过去的投连险产品相比，现在越来越多的投连险逐渐向基金靠拢，不少保险公司纷纷推出了股票型投资账户，也符合投资这对股市高收益的追逐。

　　据记者了解，在投连险热销之下，多家保险公司将相继推出投连险新品。以友邦保险为例，近期该公司将在原来优选平衡组合投资账户的基础上再增加一个账户———增长组合投资账户，新账户在股票、股票类证券投资基金的投资上限会由平衡型账户的70%上升至90%，客户在投保友邦聚财宝投连险时，将有两个投资账户可以选择。截至今年3月底，友邦上海优选平衡组合投资账户成立至今的投资回报率为56.39%，最近半年的投资回报率为24.4%。

　　配置账户 降低投资风险

　　A股市场10年一遇的“2·27”黑色风暴，令国内股民黯然神伤。与资本市场紧密挂钩的投连险产品的投资收益率是否也会相应缩水？这是不少投资者所担心的。

　　为此，记者专门采访了保险公司的专业人士，他们表示，根据以往经验，投连险对市场的反应有一定滞后性，因此，投连险投资收益的变化不会那么快就反应到账户上。

　　另外，由于投连险账户中有多个不同种类的账户，投资者可以根据市场变化进行自由配置，其风险度远远小于股市，适合长期投资。

　　理财师建议，在目前股市波动起伏较大的情况下，已经购买了投连险的保户可适当调整账户结构，选择配置风险较低的账户。

　　据记者了解，目前几乎所有销售投连险的保险公司都设计了风格不同的投资账户供客户选择，这些账户投资的产品有相当大的差异，既有股票主导型的成长型账户，又有风险较低的稳定型账户、进退自如的平衡型账户、回避风险的避险型账户和保值增值的安逸型账户。

　　长期投资 切忌追涨杀跌

　　尽管从去年开始的基金热让不少基民的荷包鼓起来了，但据业内人士测算发现，与众多股票基金年平均净值增长率均超过100%相比，基民们的投资收益率不超过59.35%。究其原因，一是极高收益基金只是200多只基金中的凤毛麟角，二是很多投资者盲目投资，追涨杀跌，不断赎回、再申购新基金，投资成本加大，实际收益降低。

　　理财专家认为，财富实际上是一个日积月累的过程，只有长期理性理财，才能确保保障与投资的收益，投资者应尽量避免过于注重短期收益而冲动投保或者退保。短期内，股市的变化等会对投连险的收益产生一定影响，但如果保持长期投资理财的理念进行财富管理，资本市场的动荡不会对其产生过于激烈的影响。

　　而且，在投连险理财顾问的帮助下，投资者可以对投资组合进行调整，打破资金收益与股市间“一荣俱荣、一损俱损”的关联。

　　业内人士同时提醒投资者，不能被高收益、高回报冲昏头脑，要充分认识到投连险产品的投资账户不保证投资收益，投资收益具有一定的不确定性，存在一定风险。

　　经历了2006年投资市场的高歌猛进，投资者对2007年的市场表现充满期待，更多的客户表现出了极大的投资热情和较高的回报期望。瑞泰人寿投资专家提醒消费者，投资市场瞬息万变，面临投资市场未来可能出现的涨与跌，消费者更应该保持一份理性与冷静的心态，坚持长期投资的理念，客观分析自身的理财需求，选择匹配的投资组合，对资产进行科学合理的配置。 　　

　　相关资料：

　　投连险账户配置种类：

　　一般说来，投连险账户会分为以下几种：低风险收益型投资账户，资金主要投资于银行存款、现金拆借等；高风险高收益型投资账户，最少有60％的资金用于投资基金；稳健平衡型投资账户，不低于20％的资金用于投资国债及银行存款，不高于60％的资金用于投资基金。